Penger Karriere

5 av de mest dårlige måtene å betale gjeld på

Ikke gjør noe dumt for å bli gjeldsfri. | Yasuyoshi Chiba / AFP / Getty Images

Når du er fanget i gjeld, kan det være fristende å gjøre alt som trengs for å komme deg ut under byrden. Men før du begynner å tenke på å selge en nyre på det svarte markedet for å betale tilbake studielånene, ta et skritt tilbake. Mens et ønske om å komme ut av gjeld er prisverdig, er det gode og dårlige måter å tilfredsstille kreditorene dine på. Før du tar et lån fra 401 (k) eller overfører saldoen på kredittkortet ditt, må du sørge for at du forstår alle fordelene og ulempene med disse gjeldsfrie strategiene.

1. Innløse din IRA

Du har $ 10.000 i gjeld og $ 35.000 i din IRA. Løsningen på dette problemet virker enkel og åpenbar - bare ta pengene fra sparepengene dine, så blir du gjeldfri. Ikke så fort. Selv om det kan være noen få tilfeller når det kan være lurt å angripe IRA for å betale gjeld - for eksempel for å unngå å miste hjemmet - bør det være en siste utvei, aldri ditt første trekk.

Å tjene ut pensjonskontoen din har noen store økonomiske implikasjoner. Ikke bare må du betale skatt for pengene du tar ut, du må også betale 10% straff med noen få unntak . (Roth IRA-bidrag, men ikke inntjening, kan vanligvis trekkes uten bot.) Så for å betale 10 000 dollar i gjeld, trenger du faktisk å trekke mer enn $ 10 000 fra IRA for å dekke både skatten og straffen. I tillegg kan det å bety $ 10.000 fra din IRA nå også bety titusenvis av dollar mindre når du går av med pensjon på grunn av tapt investeringsvekst.

Hvis du ser på IRA-saldoen din med ideen om å bruke den til å betale gjeld, snakk med en finansiell profesjonell før du gjør noe. Det kan være andre måter å fjerne forpliktelsene dine, for eksempel å redusere utgiftene eller ta en annen jobb, uten å berøre pensjonssparingen.

2. Låne fra 401 (k)

Straffer er vanligvis ikke verdt det. | Thinkstock

Å raide din IRA er kanskje ikke lurt, men det er mulig. Å ta ut 401 (k) er litt vanskeligere. Med mindre du står overfor ekstreme økonomiske vanskeligheter eller bytter jobb, er besparelsene dine på en arbeidsgiver-sponset pensjonskonto utenfor grenser - liksom. De fleste 401 (k) s lar deg låne fra saldoen din og betale pengene tilbake en ganske lav rente, og det kan være fristende å benytte dette alternativet hvis du trenger å betale ned gjeld.

hva gjør Johnny Manziel nå

En del av anken til et 401 (k) lån er at det er lett å få. Så lenge pengene er på kontoen din, bør du kunne låne mot dem, uavhengig av kredittpoeng. I tillegg er renten ofte ganske lav. Men et 401 (k) lån har en stor fangst: Hvis du slutter eller blir sparket, må du vanligvis betale tilbake den resterende saldoen innen 60 dager eller bli truffet med en 10% tidlig uttaksstraff. Hvis du kan få penger på andre måter, som å ta opp et personlig lån, bør du vurdere de før du låner fra 401 (k).

'Mange mennesker har ikke spart nok til pensjon i utgangspunktet, og når de tar 401 (k) ut av ligningen og låner pengene - vanligvis opptil 50 prosent av balansen - så fungerer ikke pengene lenger. for deres pensjonsbehov, ” finansplanlegger Bob Mekka , sa president for Robert A. Mecca Associates, til Bankrate. 'Og pengene vokser ikke lenger, blir sammensatt og utsatt skatt.'

3. Gambling

Gambling er ikke svaret. | Christopher Furlong / Getty Images

Det er en ting å kjøpe en og annen Powerball-billett med ideen om at hvis du treffer den stor, betaler du det du skylder. Men det er en annen ting å se på gambling som en vei til en gjeldsfri livsstil. Enkelt sagt, den odds er ikke i din favør . Selv om heldige (eller talentfulle) få er i stand til å slå huset, er det ikke fornuftig å satse din økonomiske fremtid på rollen. I verste fall havner du mye dypere i gjeld enn du var før.

Phil Goss lærte den harde måten om risikoen ved å spille for å betale ned gjeld. Først, spiller online poker virket som en smart måte å betale ned studielånene sine. Men et stort tap tvang ham til å tenke nytt over tilnærmingen. Poker var 'en morsom hobby, men ikke et middel til å betale studielån,' skrev han i et blogginnlegg for The Money Side of Life.

4. Lån fra familie eller venner

Å låne penger kan sette belastninger på forholdet. | iStock.com

Et lån fra mor og fars bank kan virke som den perfekte løsningen på dine økonomiske problemer, men å låne fra kjære for å betale ned gjeld kan ha noen utilsiktede konsekvenser.

For det første fordelene: Lån fra folk du kjenner er ofte billige og enkle å få tilgang til. En venn eller et familiemedlem kan låne deg mer penger til en lavere rente enn du kan få fra en tradisjonell finansinstitusjon. I tillegg vil ikke lånet skade (eller hjelpe) kredittpoengene dine. Men disse midlene kan komme med unike strenger festet. Personen som støtter deg økonomisk, kan føle at han nå får ordet i andre store økonomiske eller livsbeslutninger du tar. Hvis du sliter med å betale tilbake lånet, kan det presse forholdet, og kan skade det permanent hvis du misligholder.

Hvis du låner fra noen du kjenner for å betale gjelden din, må du gjøre prosessen så formell som mulig. Sett alt skriftlig og etabler klare vilkår for renter og tilbakebetaling. Å sørge for at alle er på samme side fra begynnelsen, kan unngå forvirring og dårlige følelser senere.

5. Balanseoverføringer

Fortsett forsiktig. | iStock.com

Hvis du er dypt inne i kredittkortgjeld, ser disse 0% saldooverføringstilbudene ganske tiltalende ut. Hvorfor vil du ikke flytte gjelden din fra ett kort til et annet og betale mindre renter i prosessen?

Ønsket om å redusere renten er smart, og en balanseoverføring kan være en god måte å gjøre det på, selv om du bør gå forsiktig. Null-rente balanseoverføringer er ikke gratis, for en, og du kan forvente å betale ca 3% av saldoen din i gebyrer. I tillegg varer renter ikke for alltid. Hvis renten på det nye kortet etter den innledende perioden er høyere enn det du betaler nå, kan bytte koste deg mer penger til slutt.

Balanseoverføringer som en gjeldsnedbetalingsmetode kan også maskere et større problem med utgifter og budsjettering. (For ikke å nevne, å stadig åpne nye kort vil gjøre kredittpoengene dine bedre.) Hvis du har for vane å jage ned 0% korttilbud og flytter saldoen din noen få måneder, kan det være på tide å se nærmere på hvordan du administrerer pengene dine og vurder andre betalingsalternativer for gjeld.

Følg Megan videre Twitter .